Тула, Тульская область, Россия
В статье рассматривается использование абсолютных и относительных показателей, характеризующих движение денежных средств, в рамках методики по оценке кредитоспособности организаций. Авторами представлены расчеты, выполненные на основе данных финансовой отчетности новомосковского предприятия химической промышленности «НАК «Азот» за 2014 г. Результаты расчетов иллюстрируют вариативность выводов по поводу динамики финансового состояния организации в зависимости от использования выручки или величины положительного денежного потока по текущей деятельности для оценки показателей оборачиваемости оборотных активов.
платежеспособность организации, дефицитный и избыточный денежный поток, деловой риск, показатели покрытия долга, анализструктуры, динамики, равномерности и синхронности денежных потоков.
Экономист, перед которым стоит задача оценки финансового состояния организации, имеет возможность выбора методики из множества вариантов. Получение достоверных, полных и объективных результатов анализа возможно в случае реализации системного и комплексного подходов к исследованию хозяйствующего субъекта. В процессе работы внимание уделяется изучению всех сторон деятельности организации и детальной оценке взаимосвязи отдельных разделов отчетности, а также показателей и факторов производства.
Большая часть используемых при анализе финансовых показателей рассчитывается на основе данных бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах. Анализ баланса позволяет сделать выводы о величине и структуре активов по критериям ликвидности и риска, составе собственного капитала, структуре обязательств по причинам возникновения и срочности погашения. Оценка параметров собственных и заемных средств дает возможность судить о степени устойчивости организации в вопросах поддержания непрерывного цикла производства и продаж; об уровне финансовой зависимости; о видах и условиях привлечения заемных средств и направлениях их использования; степени покрытия обязательств перед кредиторами и об уровне риска возможного банкротства. Отчет о финансовых результатах предоставляет аналитикам данные для характеристики уровня деловой активности и результативности деятельности. Оборачиваемость различных активов и источников капитала определяется с помощью величины выручки и себестоимости, значения прибыли являются информативными как в абсолютном выражении, так и форме соотношения с ресурсами, что позволяет выявить уровень рентабельности.
1. Аверина Т.Н. Статистические методы в экономическом анализе: направления и проблемы применения [Текст] / Т.Н. Аверина, Н.Н. Левкина // Известия ТулГУ. Экономические и юридические науки. — Вып. 2. — Ч. 1. — Тула: Изд-во ТулГУ, 2013. — С. 138–143.
2. Гильмиярова М.Р. Эволюция и сравнительный анализ законодательных актов России по раскрытию информации о движении денежных средств [Текст] / М.Р. Гильмиярова // Вестник ПсковГУ. — 2014. — № 4. — С. 109–114.
3. Журавлева Т.А. Отчет о движении денежных средств в свете ПБУ 23/2011 и его анализ [Текст] / Т.А. Журавлева // Международный бухгалтерский учет. — 2012. — № 9. — С. 34–38.
4. Растова Ю.И. Оперативное управление денежными потоками [Текст] / Ю.И. Растова, Т.Н. Сысо // Вестник Омского университета. — 2013. — № 4. — С. 142–145.
5. Харсеева А.В. Оптимизация денежных потоков как элемент управления устойчивостью финансового состояния организации [Текст] / А.В. Харсеева // Теория и практика общественного развития. Экономические науки. — 2011. — № 7. — С. 329–333.
6. Годовая бухгалтерская отчетность ОАО «НАК «Азот» за 2014 г. Интерфакс — сервер раскрытия информации [Электронный ресурс]. — URL: https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=654& type=3
